日前，中國人民銀行正式公布《征信業(yè)務(wù)管理辦法》（以下簡稱《征信辦法》）。《征信辦法》堅持與時俱進(jìn)、問題導(dǎo)向，銜接《個人信息保護(hù)法》等上位法，將進(jìn)一步完善征信市場制度和社會誠信體系，更好地推動數(shù)字金融健康可持續(xù)發(fā)展。

自2013年《征信業(yè)管理條例》《征信機構(gòu)管理辦法》公布以來，我國征信市場發(fā)展較快。近年來，我國數(shù)字經(jīng)濟(jì)蓬勃發(fā)展，對征信服務(wù)提出新的要求，征信市場需求旺盛。而互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)發(fā)展日新月異，征信突破原有借貸信息共享的范式，發(fā)生一系列新變化。與此同時，由于缺乏具有針對性的制度規(guī)范，征信市場“無照駕駛”、無序發(fā)展等現(xiàn)象不同程度存在。2020年以來，我國加強對平臺經(jīng)濟(jì)的規(guī)制，防止資本無序擴張，《征信辦法》公布實施勢在必行。

從內(nèi)容和原則看，《征信辦法》堅持從嚴(yán)監(jiān)管原則，采用“描述+類舉”的方法，把符合“依法采集、為金融等活動提供服務(wù)、用于識別判斷企業(yè)和個人信用狀況”三個維度要求的相關(guān)信息定義為信用信息，將頗受關(guān)注的“替代數(shù)據(jù)”納入征信管理。對信用信息采集、整理、保存、加工、提供和使用等征信業(yè)務(wù)全流程以及信用信息安全管理，《征信辦法》都進(jìn)行了明確規(guī)定?！墩餍呸k法》還堅持持牌經(jīng)營原則，要求從事征信業(yè)務(wù)必須依法取得相應(yīng)資質(zhì)。

大數(shù)據(jù)和信用信息是數(shù)字金融賴以生存的根基，信用信息外延擴大和征信管理要求提高，將對數(shù)字金融發(fā)展產(chǎn)生較大影響。從思想認(rèn)識上，持牌經(jīng)營、規(guī)范合作等要求將從支付、借貸等領(lǐng)域擴展到征信領(lǐng)域，成為發(fā)展的重要前提和必要條件。未取得征信資質(zhì)，不得從事征信業(yè)務(wù)，金融機構(gòu)也不得從中獲取征信服務(wù)。在具體業(yè)務(wù)上，有關(guān)影響體現(xiàn)在以下三個方面。

一是影響數(shù)字金融生態(tài)。征信機構(gòu)作為連接者，將在金融機構(gòu)與各類信息主體、信息使用者之間發(fā)揮更重要的橋梁和紐帶作用，個人信息與金融機構(gòu)的“斷直連”將加快推進(jìn)。

二是影響數(shù)字金融模式。對某些互聯(lián)網(wǎng)平臺來說，左手獲取各類信用信息、右手進(jìn)行倒騰售賣的模式將不復(fù)存在，所謂的集支付、電商、社交、借貸、資管等業(yè)務(wù)為一體的閉環(huán)將逐漸被打破。

三是影響數(shù)字金融產(chǎn)品。特別是對互聯(lián)網(wǎng)貸款來說，部分銀行與外部機構(gòu)合作的聯(lián)合貸款、助貸產(chǎn)品將進(jìn)行流程重構(gòu)。大量從事“類征信”業(yè)務(wù)的市場機構(gòu)由于難以取得征信業(yè)務(wù)資質(zhì)，將轉(zhuǎn)型重塑業(yè)務(wù)模式與合作方式，但與征信機構(gòu)、金融機構(gòu)合作的大門并沒有關(guān)上?！墩餍呸k法》從2022年開始實施，并預(yù)留18個月過渡期，預(yù)計市場整改過渡將平穩(wěn)有序。

征信是重要的金融基礎(chǔ)設(shè)施，基礎(chǔ)設(shè)施的完善從根本上有利于數(shù)字金融發(fā)展，《征信辦法》將從三個方面進(jìn)一步推動數(shù)字金融高質(zhì)量發(fā)展。一是創(chuàng)造更加公平的競爭環(huán)境?！墩餍呸k法》要求，征信機構(gòu)應(yīng)遵循公平性原則，不得設(shè)置不合理的商業(yè)條件限制不同的信息使用者使用，不得提供歧視性或者排他性的產(chǎn)品和服務(wù)。各類從業(yè)機構(gòu)應(yīng)平等對接征信機構(gòu)，獲取所需的征信服務(wù)，市場競爭秩序?qū)⒏恿夹?。二是增加更高質(zhì)量的征信服務(wù)。征信市場在規(guī)范發(fā)展的同時，將進(jìn)一步提高供給數(shù)量和質(zhì)量。央行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，將擴展信用信息共享覆蓋范圍，有序發(fā)展市場化征信機構(gòu)，增加多層次征信供給。預(yù)計下一步將有更多市場化征信機構(gòu)獲批設(shè)立。三是更好地保護(hù)信息主體合法權(quán)益。包括企業(yè)和個人在內(nèi)的各類信息主體，是數(shù)字金融發(fā)展的“源頭活水”?！墩餍呸k法》對保護(hù)信息主體同意權(quán)、知情權(quán)等方面提出較高要求，同時賦予個人信息主體異議投訴權(quán)，為數(shù)字金融健康發(fā)展奠定堅實基礎(chǔ)。

（作者系招聯(lián)金融首席研究員）