十二屆全國人大四次會(huì)議新聞中心在梅地亞中心多功能廳舉行記者會(huì)，邀請中國人民銀行行長周小川，中國人民銀行副行長易綱，中國人民銀行副行長兼國家外匯管理局局長潘功勝，中國人民銀行副行長范一飛就“金融改革與發(fā)展”的相關(guān)問題回答中外記者的提問。以下為文字實(shí)錄：

[主持人 鐘雪泉]:

各位記者朋友，大家上午好，歡迎參加十二屆全國人大四次會(huì)議記者會(huì)。本場記者會(huì)的主題是：金融改革與發(fā)展。今天我們很高興地邀請到了中國人民銀行行長周小川先生；副行長易綱先生；副行長兼國家外匯管理局局長潘功勝先生；副行長范一飛先生，圍繞金融改革與發(fā)展，回答大家關(guān)注的問題?，F(xiàn)在有請周行長。

[周小川]:

我給大家介紹一下，易綱副行長負(fù)責(zé)人民銀行各項(xiàng)工作，主管貨幣政策、國際業(yè)務(wù)。潘功勝副行長也是外匯局局長，是管外匯的，他也分管金融市場的業(yè)務(wù)，也管過中國各項(xiàng)區(qū)域性金融試點(diǎn)。范一飛副行長分管金融穩(wěn)定、金融基礎(chǔ)設(shè)施，也希望大家更多地熟悉他們這幾位副行長。謝謝大家。

[鐘雪泉]:

下面請?zhí)釂枴?/p>

[新華社記者]:

周行長，現(xiàn)在很多地方在通過P2P平臺搞首付貸，請問央行對此的態(tài)度是什么樣？現(xiàn)在三四線城市去庫存壓力比較大，但是我們現(xiàn)在看到很多一線城市的房貸局面卻呈現(xiàn)火爆狀態(tài)，如何讓房貸政策更好地體現(xiàn)去庫存的政策意圖？謝謝。

[周小川]:

你這個(gè)問題實(shí)際是兩個(gè)問題，我先從第二個(gè)問題說起。大家也都知道，貨幣政策是總量政策，總量政策是要針對全國平均的情況來進(jìn)行設(shè)計(jì)和執(zhí)行的，房價(jià)現(xiàn)在是一個(gè)價(jià)格出現(xiàn)很大分化的階段，但也有時(shí)候房價(jià)的分化不那么明顯，畢竟中國是個(gè)非常大的國家，各個(gè)地方各個(gè)城市非常不一樣，所以出現(xiàn)了很大的分化。從總量政策和宏觀審慎政策來講，從全國總的平均來看，房地產(chǎn)仍舊面臨著比較大的去庫存壓力。

去年建成未銷售的房屋面積是7億多平方米，比2014年增長了15%多一些，因此房地產(chǎn)有關(guān)金融方面的政策還是要考慮金融總量上的狀況。與此同時(shí)，一二線城市價(jià)格上漲比較猛，也引起了大家很大的關(guān)注，人民銀行歷來主張，像中國這么大的國家，在價(jià)格出現(xiàn)分化的情況下要更好地發(fā)揮城市一級對于每一個(gè)城市房地產(chǎn)形勢的判斷，以及能夠提供的有關(guān)政策的指導(dǎo)。這是一個(gè)方面。另外也強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行要作出自己的判斷，不僅是要了解客戶的償付能力、金融風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)要使政策適應(yīng)不同地方的變化，來考慮住房信貸的可行性和所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，對他們進(jìn)行評估。剛才提到有一些P2P平臺對于首付進(jìn)行貸款，首先是他們是否有資質(zhì)做這項(xiàng)貸款，有很多問題，按理說他要從事某項(xiàng)業(yè)務(wù)應(yīng)該查詢是否按照規(guī)矩申請有關(guān)資格、符合資質(zhì)，像資本要求等規(guī)章制度。再就是他的資金來源是什么，如果動(dòng)用了其他一部分人委托的資金，是否和人家真正說清楚了，是否會(huì)給出資方帶來巨大的風(fēng)險(xiǎn)，這是應(yīng)該清楚的。

此外，對于銀行來講，銀行有時(shí)候是掌握首付比，但是正規(guī)的銀行內(nèi)部的用語是LTV，就是貸款比抵押品的價(jià)值，判斷這個(gè)價(jià)值的時(shí)候，它是要對抵押房地產(chǎn)的財(cái)產(chǎn)要進(jìn)行價(jià)值評估的，而不是像現(xiàn)在網(wǎng)上說的，只要偽造一個(gè)交易價(jià)格就可以拿到交易價(jià)格去做貸款了。

另外銀行還有一個(gè)政策叫KYC，你必須了解你的客戶，客戶的首付不能是借的，你找另外一方面借了一部分錢說這是首付，剩下再去借，整個(gè)借款和自有資本的比例實(shí)際上就變了，另外未來償還的能力實(shí)際也變了，以后月供不光要還銀行的錢，還要先還首付貸。從銀行角度來講，如果沒有對你的客戶做到足夠的了解，你也承擔(dān)了過大的風(fēng)險(xiǎn)，從銀行內(nèi)部管理來講，也是操作有錯(cuò)誤的。

[潘功勝]:

剛才周行長已經(jīng)說得很全面了，包括P2P平臺在內(nèi)的房地產(chǎn)市場的場外配資，包括房地產(chǎn)中介結(jié)構(gòu)和房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)金融平臺所從事場外配資，也包括房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)、房地產(chǎn)中介機(jī)構(gòu)和P2P為主體的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)相結(jié)合，從事場外配資業(yè)務(wù)。人民銀行在這個(gè)問題上的態(tài)度是非常明確的，一是房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)、房地產(chǎn)中介機(jī)構(gòu)自辦的金融業(yè)務(wù)沒有取得相應(yīng)的資質(zhì)，是違法從事金融業(yè)務(wù)，而且這里面還存在著自我融資、自我擔(dān)保、搞資金池的現(xiàn)象。二是房地產(chǎn)中介機(jī)構(gòu)、房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)自辦的金融業(yè)或者與P2P平臺合作開展的金融業(yè)務(wù)，所提供的首付貸的產(chǎn)品不僅加大了居民購房的杠桿，削弱了宏觀調(diào)控政策的有效性，增加了金融風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也增加了房地產(chǎn)市場的風(fēng)險(xiǎn)。

我們會(huì)與相關(guān)部門一起，結(jié)合即將開始的互聯(lián)網(wǎng)金融的專項(xiàng)整治活動(dòng)，對房地產(chǎn)中介機(jī)構(gòu)、房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)以及他們與P2P平臺合作開展的金融業(yè)務(wù)開始進(jìn)行清理和整頓，打擊為客戶提供首付貸融資、加大購房杠桿、變相突破住房信貸政策的行為。這是第一個(gè)我想補(bǔ)充的。

第二個(gè)問題，正如剛才周行長所說，現(xiàn)在全國的房地產(chǎn)市場形勢概括起來說是總量過剩、區(qū)域分化、容量過多，7.2億平米的庫存，70%是分布在三四線城市，所以對于住房信貸政策來說，必須與全國房地產(chǎn)的形勢相匹配。去年所進(jìn)行的住房信貸政策調(diào)整上，基本上體現(xiàn)了這樣幾個(gè)原則：一是因地施策，包括北京、上海這幾個(gè)一線城市，去年在調(diào)整的時(shí)候都是按照原有的政策，必須執(zhí)行原有的政策。二是市場自律，商業(yè)銀行自主決策。三是住房金融的宏觀審慎管理。這是住房信貸政策調(diào)整的基本邏輯和總體基調(diào)。

目前房地產(chǎn)市場的情況，現(xiàn)在商業(yè)銀行的房地產(chǎn)貸款、個(gè)人住房貸款占整個(gè)貸款的比例大概是14%，不良貸款比例是0.38%，整個(gè)銀行業(yè)的不良貸款比例大概是1.7%左右，個(gè)人住房貸款不良貸款水平遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于整體銀行業(yè)的不良貸款水平。目前首付比的情況來看，現(xiàn)在即便按照調(diào)整以后的20%最低的首付比，和國際上橫向比較來說，仍然是比較審慎的標(biāo)準(zhǔn)。在實(shí)際數(shù)字看，1月份首套房的首付比普遍在35%以上，二套房實(shí)際首付比在40%以上。這幾個(gè)數(shù)字供大家參考。

[彭博社記者]:

我的問題和中國設(shè)立的經(jīng)濟(jì)增長目標(biāo)有關(guān)，現(xiàn)在我了解中國設(shè)定了到2020年之前，你們將會(huì)把GDP增長控制在6.5%這樣的區(qū)間，由于設(shè)立了這樣一個(gè)目標(biāo)，會(huì)不會(huì)使得你們的貨幣政策要保持必須寬松的貨幣政策，這會(huì)不會(huì)進(jìn)一步加強(qiáng)中國的債務(wù)壓力？會(huì)不會(huì)對中國的經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定造成影響？會(huì)不會(huì)進(jìn)一步引至人民幣貶值的壓力？

[周小川]:

有關(guān)經(jīng)濟(jì)增長，我們理解年度目標(biāo)和中期目標(biāo)實(shí)際上是預(yù)測性的目標(biāo)，這個(gè)預(yù)測性的目標(biāo)也是參照過去中國經(jīng)濟(jì)增長的軌跡和中國經(jīng)濟(jì)增長的潛力估計(jì)出來的。當(dāng)然可能不同的部門也有不同的方法，這也不奇怪。從人民銀行角度來看，經(jīng)濟(jì)增長在很大程度上是和中國的儲蓄率有關(guān)系，儲蓄會(huì)投資，投資會(huì)形成新的生產(chǎn)能力，形成新的生產(chǎn)能力會(huì)使得GDP有所增長，當(dāng)然舊的生產(chǎn)能力也會(huì)有一部分被淘汰，有生的也有死的，但總的來說增長潛力在這里。

中國已經(jīng)決定更多地依靠內(nèi)需，盡管進(jìn)出口也是很重要的，但是中國不會(huì)過度地依靠出口來實(shí)現(xiàn)GDP的增長。凈出口在GDP增長中的貢獻(xiàn)率也不再像以前那么大，在這種情況下，有些貨幣政策，包括用匯率政策來刺激出口，對中國GDP的增長和實(shí)現(xiàn)未來的目標(biāo)所能起到的作用并不大，所以我們不會(huì)倚重這個(gè)。

至于貨幣政策的松緊程度，我個(gè)人估計(jì)未來還會(huì)是采用比較穩(wěn)健的貨幣政策，如果國際國內(nèi)沒有大的經(jīng)濟(jì)金融風(fēng)波事件，會(huì)保持穩(wěn)健的貨幣政策，沒有必要采用過度的貨幣政策刺激的辦法來實(shí)現(xiàn)目標(biāo)。總體來說，依靠穩(wěn)健的貨幣政策和配合其他宏觀調(diào)控支持效率的提高、內(nèi)需的提高、創(chuàng)新的提高，就可以實(shí)現(xiàn)這樣的目標(biāo)，不必采取額外的措施。

當(dāng)然，我剛才說的話也有一個(gè)例外，如果國際或者國內(nèi)有什么重大的變故性的事件，貨幣政策是要保持靈活性的，要應(yīng)對各種沖擊、各種事件的產(chǎn)生。

[易綱]:

我對增長率來源的分析上做些補(bǔ)充，一是中國的城鎮(zhèn)化進(jìn)程還在繼續(xù)，在未來這五年，我想城鎮(zhèn)化的進(jìn)程還比較明顯。二是中國的勞動(dòng)生產(chǎn)率和全要素生產(chǎn)力還在穩(wěn)步提高，雖然提高的速度有所減慢，但還在提高。我覺得這些都是增長的來源。還有一個(gè)比較重要的增長來源，就是中國的改革和開放，改革和開放會(huì)釋放紅利，我想配合中國將轉(zhuǎn)型為以內(nèi)需為主、以消費(fèi)為主的經(jīng)濟(jì)拉動(dòng)，未來預(yù)期的增長率我想是可以實(shí)現(xiàn)的。謝謝。

[中央電視臺央視網(wǎng)央視新聞客戶端記者]:

請周行長回答，幾天前外管局發(fā)布了最新的外匯儲備數(shù)據(jù)，我們發(fā)現(xiàn)還在下降，但是在下降的幅度上已經(jīng)明顯收窄。我們注意到明顯收窄的還有境內(nèi)外的人民幣兌美元匯率的價(jià)差。我記得小川行長曾經(jīng)說過，在市場回到相對穩(wěn)定的狀態(tài)時(shí)，人民幣國際化會(huì)繼續(xù)推進(jìn)。我想請問您，目前的外匯市場，您認(rèn)為是暫時(shí)的風(fēng)平浪靜還是已經(jīng)回到了您所說的相對穩(wěn)定的狀態(tài)？大家是不是也不用急著去買美元了？如果推進(jìn)人民幣國際化的話，央行后續(xù)還會(huì)做哪些事情？謝謝。

[周小川]:

本來就沒有必要急著去買美元，當(dāng)然，市場情緒有時(shí)候會(huì)有波動(dòng)，有時(shí)候也有一些傳言，確實(shí)也出現(xiàn)了這種現(xiàn)象。回歸正常、回歸理性，對市場的分析回歸基本面，過一段時(shí)間自然就回歸了，就會(huì)對經(jīng)濟(jì)、外匯形勢產(chǎn)生比較靠譜的、比較理性的分析。之所以前一段時(shí)間波動(dòng)比較大，波動(dòng)都是有原因的。比如從經(jīng)濟(jì)來講，中國面臨下行壓力，大家也會(huì)有下行壓力究竟有多大、會(huì)不會(huì)連續(xù)下行下去的估計(jì)，中國的金融市場、股票市場發(fā)生波動(dòng)，有幾輪大幅的下調(diào)，大家就會(huì)有一些緊張，對情緒會(huì)有一些影響。國際上歐洲和日本采取量化寬松的政策，日本叫QQE，量化和質(zhì)化寬松，后來又采取了負(fù)利率，美聯(lián)儲又加息，加息也是大家一直在反復(fù)議論的情況。

所有這些使得金融市場的情緒動(dòng)蕩的東西會(huì)比較多，我并不能預(yù)測未來這一段時(shí)間動(dòng)蕩會(huì)平息，因?yàn)橛袝r(shí)候一件事完了會(huì)出現(xiàn)另外一件事，這是很難預(yù)測的。但是不管事件怎么變動(dòng)，突發(fā)性事件過后都會(huì)有一個(gè)逐漸回歸的過程，大家會(huì)更加注重更基本的經(jīng)濟(jì)分析，比如經(jīng)濟(jì)增長究竟怎么樣，經(jīng)濟(jì)增長潛力究竟怎么樣，未來金融市場是不是總這么大幅波動(dòng)下去，還是波動(dòng)一段以后會(huì)逐漸走向正常。中國的外匯平衡究竟主要是看市場情緒，還是主要看國際收支平衡。所謂合理均衡水平，大家怎么分析，如果這些逐漸冷靜的話，大家的看法就會(huì)趨于正常。我理解，這段時(shí)間有一個(gè)回歸正常、回歸理性、回歸基本面的趨勢，我認(rèn)為如果沒有什么特殊情況，這個(gè)趨勢會(huì)繼續(xù)下去。

[新京報(bào)記者]:

我想提問央行領(lǐng)導(dǎo)，關(guān)于普通紀(jì)念幣進(jìn)行的發(fā)行體制改革，我想了解一下現(xiàn)在進(jìn)展如何？未來有什么打算？謝謝。

[范一飛]:

隨著人民生活水平的提高、財(cái)富的增長，越來越多的人加入到紀(jì)念幣的收藏隊(duì)伍。我們國家的普通紀(jì)念幣發(fā)行體制已經(jīng)延續(xù)了30多年，這套體制應(yīng)該說和形勢的發(fā)展需要相比，有一些不適應(yīng)的地方。從去年開始，我們做了一些改變，主要是三個(gè)方面：一是推行陽光發(fā)行，就是把普通紀(jì)念幣的發(fā)行更加公開、透明的來開展。要求人民銀行的分支行和參與發(fā)行的商業(yè)銀行及時(shí)向社會(huì)公開發(fā)行的數(shù)量、發(fā)行的進(jìn)度、剩余的數(shù)量，來接受社會(huì)監(jiān)督。

二是我們推行向大眾的發(fā)行，適當(dāng)增加了發(fā)行數(shù)量，以滿足更多的公眾需要。舉例，像前段時(shí)間發(fā)行的生肖紀(jì)念幣，今年的發(fā)行數(shù)量達(dá)到5億枚，去年只有8000萬，增加了差不多5倍。三是我們還推行了預(yù)約發(fā)行，以前大家直接到網(wǎng)點(diǎn)排隊(duì)，先到先得的原則，排隊(duì)的現(xiàn)象比較嚴(yán)重。為了減少大家的排隊(duì)，節(jié)約大家的時(shí)間，可以在網(wǎng)上或者到網(wǎng)點(diǎn)先預(yù)約，根據(jù)預(yù)約時(shí)間來兌換。雖然經(jīng)過了這樣一些改革，離大家的要求可能還有一定的距離，紀(jì)念幣發(fā)行中一些體制機(jī)制問題還沒有完全得到解決。下一步，根據(jù)中央深化改革的總體要求，我們還要進(jìn)一步推行普通紀(jì)念幣發(fā)行的市場化改革。具體而言，就是要把紀(jì)念幣發(fā)行價(jià)格、發(fā)行數(shù)量以及具體分配、具體配置更多的交給市場決定。央行作為主管部門，我們更多是進(jìn)行監(jiān)管，更好地進(jìn)行調(diào)控。謝謝。

[中國新聞社中國新聞網(wǎng)記者]:

我們注意到，2015年底人民銀行在賬戶管理方面出臺了一系列規(guī)定，市場普遍反映這些規(guī)定對銀行和支付機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)發(fā)展，乃至對支付市場的格局將產(chǎn)生重要影響。我想請問人民銀行對于賬戶管理的基本思路是什么，相關(guān)規(guī)定對消費(fèi)者有何影響？謝謝。

[周小川]:

過去銀行開戶要實(shí)名制，這是一類的問題。第三方支付的賬戶管理，也有金融機(jī)構(gòu)在央行開戶的賬戶管理。

正如剛才周行長所言，支付體系非常復(fù)雜、龐大，我理解社會(huì)公眾關(guān)心的主要是涉及個(gè)人的支付體系，或者叫支付賬戶。在我們國家目前的條件下，這個(gè)分兩大塊：一塊是基于大家到銀行存取款，辦理銀行支付開立的銀行帳戶。還有一類是適應(yīng)這幾年電子商務(wù)發(fā)展，老百姓日常小額支付需要不斷發(fā)展壯大的第三方支付，我們也把它稱作非銀行支付賬戶，是這樣兩個(gè)組成部分。

從去年開始，我們加大了對銀行帳戶以及支付賬戶分類管理的力度，總體原則就是要進(jìn)一步推動(dòng)支付體系更加便捷安全發(fā)展，進(jìn)一步落實(shí)賬戶實(shí)名制的要求，更好地保護(hù)金融消費(fèi)者的合法權(quán)益。具體而言，在銀行帳戶這一塊，在現(xiàn)有的個(gè)人賬戶基礎(chǔ)上，我們又增設(shè)了兩類功能依次遞減的賬戶，便于大家網(wǎng)上理財(cái)，日常的小額支付需要。在支付賬戶這一塊，我們按照實(shí)名強(qiáng)度以及支付限額把它分為三類，功能逐次增強(qiáng)，由此把整個(gè)賬戶體系初步建立起來。

這樣一個(gè)新的劃分，新的銀行帳戶體系下個(gè)月1號開始實(shí)行，支付賬戶體系要到7月1日才能運(yùn)行。這樣劃分以后，我們的目的是要適應(yīng)消費(fèi)者日益多樣化的、個(gè)性化的消費(fèi)支付需求，在安全和便捷之間達(dá)成平衡，具體效果怎么樣，還有待實(shí)踐檢驗(yàn)。作為監(jiān)管部門，我們會(huì)密切關(guān)注業(yè)態(tài)的變化，及時(shí)出臺新的措施，使得支付產(chǎn)業(yè)、支付市場健康發(fā)展?？傮w來說，作為支付行業(yè)的從業(yè)人員，我本人也是其中一員，我們有一個(gè)夢想，希望能為中國的老百姓提供最為便捷、最為安全、成本最為低廉的支付服務(wù)。謝謝。