《中華人民共和國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》（簡(jiǎn)稱《綱要》）提出，要健全具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系。這一表述確定了未來(lái)一段時(shí)期我國(guó)深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、健全現(xiàn)代金融體系的重要目標(biāo)方向，具有長(zhǎng)遠(yuǎn)的指導(dǎo)意義。

一

健全具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系，主要目標(biāo)是更加有效地支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。金融是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血脈，實(shí)體經(jīng)濟(jì)是金融的根基。支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展既是金融的天職，也是二者共生共榮的內(nèi)在要求。建設(shè)持續(xù)健康發(fā)展的金融體系是為實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供有效金融服務(wù)的前提。在新發(fā)展階段，促進(jìn)形成金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的良性循環(huán)，重點(diǎn)是把更多金融資源配置到經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，這就要求建立更高層級(jí)的現(xiàn)代金融體系，亦即《綱要》提出的健全具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系。

具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系具備一些基本特征：一是具有高度市場(chǎng)適應(yīng)性和環(huán)境適應(yīng)性，能充分滿足現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求，能夠順應(yīng)經(jīng)濟(jì)全球化發(fā)展態(tài)勢(shì)；二是具有充分的國(guó)際性和開(kāi)放性，能契合現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的發(fā)展水平，適應(yīng)國(guó)際金融市場(chǎng)規(guī)則，滿足不同交易方式和市場(chǎng)規(guī)模的要求；三是具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力，資本市場(chǎng)充滿活力，銀行體系效率高，有高質(zhì)量的金融運(yùn)行和組織體系；四是管控機(jī)制科學(xué)，有較強(qiáng)的防御系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的能力和自糾錯(cuò)能力，能助推經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)型升級(jí)；五是具有普惠性，能夠廣泛服務(wù)于民營(yíng)企業(yè)、小微企業(yè)、三農(nóng)領(lǐng)域和制造業(yè)，能讓有金融服務(wù)需求的群體以可接受、可負(fù)擔(dān)的成本得到有效、適當(dāng)?shù)慕鹑诜?wù)。

二

具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系，應(yīng)能夠主動(dòng)適應(yīng)高質(zhì)量發(fā)展、構(gòu)建高水平社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的要求。健全現(xiàn)代金融體系，應(yīng)緊密圍繞有效支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)這一根本目的，這既是推動(dòng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在需要，也是一切金融工作的出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)。為此，需要進(jìn)一步完善現(xiàn)代中央銀行制度，完善金融基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)體系，健全現(xiàn)代貨幣政策框架，強(qiáng)化國(guó)際金融協(xié)調(diào)合作，構(gòu)建系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)防控體系。需要以穩(wěn)定幣值、促進(jìn)就業(yè)為目標(biāo)，完善貨幣供應(yīng)調(diào)控機(jī)制，以現(xiàn)代化的貨幣管理手段保持貨幣供應(yīng)量與實(shí)體經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度相匹配，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供總量適度的貨幣支持。需要疏通貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，疏通金融體系流動(dòng)性向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)的傳導(dǎo)渠道，提升傳導(dǎo)效率，化解傳導(dǎo)過(guò)程中的體制性和機(jī)制性梗阻，保持貨幣政策松緊適度。需要優(yōu)化銀行業(yè)信貸結(jié)構(gòu)，規(guī)范發(fā)展非銀行金融機(jī)構(gòu)，引導(dǎo)資本市場(chǎng)發(fā)揮財(cái)富管理和風(fēng)險(xiǎn)配置的功能，更加合理地配置金融資源，加大對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)薄弱環(huán)節(jié)和重點(diǎn)領(lǐng)域發(fā)展的支撐。需要加強(qiáng)體制機(jī)制建設(shè)和金融領(lǐng)域跨周期政策頂層設(shè)計(jì)，堅(jiān)決防止金融業(yè)脫離實(shí)體經(jīng)濟(jì)、防止金融機(jī)構(gòu)“以錢生錢”的自我循環(huán)。

具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系，必須適應(yīng)于市場(chǎng)化、法治化和國(guó)際化的發(fā)展方向。健全現(xiàn)代金融體系，需要深化商業(yè)銀行改革，強(qiáng)化公司治理和現(xiàn)代金融企業(yè)制度，繼續(xù)發(fā)揮銀行業(yè)在我國(guó)金融體系中的支柱性作用，更好地服務(wù)于各類民營(yíng)企業(yè)和小微企業(yè)。通過(guò)監(jiān)管和稅收政策引導(dǎo)中小銀行與農(nóng)村信用社回歸當(dāng)?shù)?、服?wù)于當(dāng)?shù)?，與大型國(guó)有銀行差異化發(fā)展，形成各類主體公平競(jìng)爭(zhēng)、合作互補(bǔ)的銀行體系結(jié)構(gòu)。大力發(fā)展機(jī)構(gòu)投資者，加快建設(shè)多層次資本市場(chǎng)體系，提高上市公司質(zhì)量，提升股權(quán)融資比重，改善社會(huì)融資結(jié)構(gòu)。大力推動(dòng)金融領(lǐng)域法治化建設(shè)，優(yōu)化金融業(yè)營(yíng)商環(huán)境。完善投資者保護(hù)制度和存款保險(xiǎn)制度，規(guī)范存款市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)秩序。嚴(yán)格金融領(lǐng)域各行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，堅(jiān)持金融機(jī)構(gòu)持牌經(jīng)營(yíng)，強(qiáng)化金融領(lǐng)域反壟斷，有效防止資本無(wú)序擴(kuò)張，構(gòu)建公平有序的金融市場(chǎng)秩序，促進(jìn)金融業(yè)穩(wěn)健發(fā)展。樹立國(guó)際視野，完善國(guó)際金融協(xié)調(diào)合作治理機(jī)制，同國(guó)際組織深入合作，提高我國(guó)國(guó)際金融治理能力。穩(wěn)慎推進(jìn)人民幣國(guó)際化，積極參與國(guó)際金融規(guī)則制定和國(guó)際貨幣政策協(xié)調(diào)，與各國(guó)一道構(gòu)建多元穩(wěn)定的國(guó)際貨幣體系。

具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系，必須適應(yīng)于金融科技的發(fā)展水平，能夠推動(dòng)我國(guó)普惠金融不斷向機(jī)會(huì)可均等、成本可負(fù)擔(dān)、商業(yè)可持續(xù)的方向邁進(jìn)。目前，我國(guó)普惠金融發(fā)展已進(jìn)入深水區(qū)，需要進(jìn)一步強(qiáng)化金融科技在普惠金融領(lǐng)域的深度應(yīng)用，借助大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能、云計(jì)算等數(shù)字技術(shù)，設(shè)計(jì)專為小微企業(yè)服務(wù)的授信模型，將小微金融服務(wù)進(jìn)一步批量化、標(biāo)準(zhǔn)化，提升金融服務(wù)的覆蓋面、便捷性與精準(zhǔn)度。加快推動(dòng)金融機(jī)構(gòu)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，加大金融科技投入和人才儲(chǔ)備，推動(dòng)獲客模式從線下到線上、審批程序從人工到自動(dòng)、信貸資產(chǎn)從有形到無(wú)形、貸后監(jiān)管由現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)督到實(shí)時(shí)監(jiān)控的轉(zhuǎn)變。尤其是要重視大數(shù)據(jù)對(duì)現(xiàn)代金融體系的支撐作用，加快健全完善數(shù)字化征信體系，整合稅務(wù)、海關(guān)、社保、市場(chǎng)監(jiān)管等不同部門的數(shù)據(jù)，搭建信用信息共建共享的全國(guó)和地方平臺(tái)。不斷提升金融數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化水平，加強(qiáng)數(shù)據(jù)安全保障力度，基于大數(shù)據(jù)技術(shù)提供融資支持，解決小微金融領(lǐng)域客戶觸達(dá)不足的問(wèn)題，緩解普惠金融服務(wù)面臨的高風(fēng)險(xiǎn)、高成本與低收益的矛盾，改善全社會(huì)信用生態(tài)環(huán)境。緊密依托金融科技，拓寬服務(wù)對(duì)象，助力創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，為小微企業(yè)和個(gè)體工商戶構(gòu)建新的金融服務(wù)場(chǎng)景，充分發(fā)揮普惠金融在推動(dòng)創(chuàng)新、增加就業(yè)、改善民生和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展等方面的重要作用。

建設(shè)具有高度適應(yīng)性、競(jìng)爭(zhēng)力、普惠性的現(xiàn)代金融體系是“十四五”時(shí)期的重大歷史性任務(wù)，是推進(jìn)國(guó)家治理體系和治理能力現(xiàn)代化的重要組成部分，是我國(guó)金融體制機(jī)制建設(shè)長(zhǎng)期性、根本性、全局性的戰(zhàn)略規(guī)劃。實(shí)現(xiàn)這一戰(zhàn)略規(guī)劃，必須深入貫徹新發(fā)展理念，打造金融服務(wù)科技創(chuàng)新、支持重要產(chǎn)業(yè)發(fā)展的良性資金循環(huán)體系；健全促進(jìn)城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)發(fā)展的金融服務(wù)體系；建立包含碳排放權(quán)交易的綠色金融體系；推進(jìn)雙向開(kāi)放的國(guó)際金融體系；拓寬普惠金融服務(wù)的可得性、覆蓋面和便利性。應(yīng)緊密圍繞增強(qiáng)金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力、深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革這一主線，與提升國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局相結(jié)合，科學(xué)配置現(xiàn)代金融體系的構(gòu)成要素，補(bǔ)齊傳統(tǒng)金融體系的結(jié)構(gòu)性短板，不斷提高金融體系的運(yùn)作效率，助力經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

（作者：李蒼舒，系國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心國(guó)際知識(shí)中心副研究員）